陕西硅铁是在炼钢中一种必不可少的一种脱氧来使用的，陕西硅铁是可以用在沉淀脱氧还有扩散脱氧中的，并且硅铁合金还可以应用在炼钢中的，如果在钢中添加一定数量的硅，能显著提高钢的强度、硬度和弹性，提高钢的磁导率，降低变压器钢的磁滞损耗。
高硅硅铁或硅质合金在铁合金工业中用作生产低碳铁合金的还原剂。硅铁加入铸铁中可作球墨铸铁的陕西孕育剂，且能阻止碳化物形成，促进石墨的析出和球化，改善铸铁性能。